Matins ESADE amb Josep Oliu, president de Banc Sabadell

El 5 de febrer, Josep Oliu, president de Banc Sabadell, va ser entrevistat per Maite Barrera (Lic&MBA 98), presidenta d’ESADE Alumni i sòcia fundadora de Bluecap, durant els Matins ESADE, una sessió que es va voler acostar a la trajectòria professional de Josep Oliu des d’un punt de vista proper i personal.

Tal com va explicar Maite Barrera durant la seva presentació, Josep Oliu és llicenciat en Economia per la Universitat de Barcelona i té un doctorat en Economia per la Universitat de Minnesota (EUA). La seva carrera acadèmica va incloure el càrrec de professor associat en Economia i Econometria a la Universitat Autònoma de Barcelona i el de catedràtic del departament d’Economia de la Universitat d’Oviedo. «És l’únic executiu de l’IBEX que és doctor i catedràtic. Els que treballen al seu voltant diuen que cada dia aprenen alguna cosa amb ell. He parlat amb els teus amics i em diuen que hi veus en 4 dimensions, que ets intuïtiu i inconformista, de manera que t’agrada demostrar les coses. Els teus estudis a Minnesota i la influència dels teus professors han marcat la teva trajectòria professional?», li va preguntar Maite Barrera. Oliu va respondre que va aprendre que les coses no s’han d’agafar sense estar-se de res, sinó que la realitat de la vida és disseccionar els petits problemes i resoldre’ls. «L’estudi dels incentius dins els models econòmics va ser el tema que més em va atreure. L’educació acadèmica és molt important perquè et proporciona una base conceptual amb la qual pots transitar pels problemes, però hi ha una cosa més important, que em va ensenyar el meu pare, i és l’actitud davant la vida i la feina».

El creixement de l’entitat

Entre el 1982 i el 1983, Josep Oliu va ser assessor del Banc Mundial i del Ministeri d’Economia del Govern d’Espanya. El 1983, va ser director d’Estudis i Estratègia de l’Institut Nacional d’Indústria (INI) i posteriorment va ocupar el lloc de director general de Planificació. Es va incorporar a Banc Sabadell el 1986 com a secretari general tècnic i va assumir el càrrec de conseller director general el 1991. Des del 1999 és el president del Consell d’Administració.

«El 1999 Banc Sabadell tenia uns 15.000 milions d’actius i actualment en té 222.000, has multiplicat el banc per 14,5. Comptes amb 17 integracions a l’esquena en 19 anys i has aconseguit que un petit banc del Vallès passi a jugar a la lliga dels més grans. Quines han estat les decisions clau en aquest creixement?», va voler saber Maite Barrera.

Per a Josep Oliu, el punt d’inflexió més important va ser la sortida a borsa de l’entitat el 2001, així com migrar el sistema d’informació a un de nou aquell mateix any. «Entre el 1999 i el 2001 es van produir els canvis més importants. La compra del Banc Atlàntic va ser la primera ampliació de capital, la nostra posada de llarg al mercat borsari. Mentre que la posterior adquisició de la CAM ens va consolidar a la zona de Llevant. Adquirir caixes d’estalvi, com més tard Caixa Penedès, va ser un encert, perquè quan ets un banc d’empreses tens més demanda d’inversió que oferta de dipòsits, i un banc necessita equilibrar. Els mercats no són tan perfectes com diu la teoria econòmica, poden deixar de ser transparents i abundants i, de tant en tant, es tanquen. Així que necessitàvem complementar la nostra banca d’empreses amb més dipòsits», va explicar.

Pel que fa a la recent adquisició de TSB, Oliu reconeix que era una aposta arriscada: «Primer perquè comptàvem amb el risc de la migració informàtica i després perquè va passar el tema del Brexit, amb el qual no comptàvem. El que ens pensàvem que seria un passeig militar es va convertir en una batalla en què hem tingut més costos dels desitjats. Hem desenvolupat una plataforma d’última generació a Anglaterra i vam tenir la desgràcia que va fallar l’accés digital i la gent no hi podia accedir. Això ens va portar molts mals de cap durant 6 mesos però, un cop superats els incidents vinculats a la migració del TSB, s’ha iniciat una etapa en la qual la nova plataforma permetrà millorar l’experiència del client i desenvolupar el negoci de pimes. TSB té més valor avui que fa un any, ara compta amb tots els elements per al seu desenvolupament, serà una bona inversió». Cal destacar que TSB va tancar l’exercici 2018 amb 140.000 registres nous enfront de 80.000 sortides, cosa que consolida la franquícia un cop superats els incidents de la migració.

El valor a borsa

El grup Banc Sabadell va tancar l’exercici 2018 amb un benefici net atribuït de 328,1 milions d’euros, després de completar la migració de TSB i culminar la neteja del balanç. A més, es consolida el lideratge en experiència de client en pimes i grans empreses. Però el balanç borsari del 2018 de l’entitat, en mínims històrics, està per sota de l’euro per acció, unes dades que per a Oliu no reflecteixen la realitat: «Els mercats no revelen la realitat, ni són transparents. Miren cap al futur i s’equivoquen perquè estan condicionats pel passat. Els nostres riscos intrínsecs són menors que abans, però vivim un fenomen: la incertesa. El sector bancari viu incerteses reguladores i jurídiques constants, de manera que l’inversor es retracta i prefereix altres sectors com el consum. A més, les tensions geopolítiques són impredictibles i també creen molta incertesa. No hi haurà valoracions altes mentre hi hagi tanta incertesa. Per altra banda, les empreses van bé, la morositat va a la baixa, els preus de real estate pugen moderadament… La situació és bona. I la inversió en capital dona bons dividends, ara per ara».

Reptes del sector

A part del regulador, el repte per al sector bancari consistirà a adaptar el model de negoci a un món que ha canviat: el tractament de la informació, les necessitats del client, la disponibilitat tecnològica o la competència són factors que han evolucionat. «Els bancs no desapareixeran, canviaran, que és diferent. Les fintech estan produint innovació, petites solucions a petits problemes, i serà aquesta innovació la que determinarà l’evolució del model de negoci. Però hi ha d’haver un level playing field per a tothom, perquè la banca és un sector molt regulat en relació amb altres competidors», va destacar el president de l’entitat.

«Inconformisme, rigor, professionalitat, compromís, eficàcia, empatia i franquesa són els valors del Banc Sabadell. Valors que, en realitat, t’estan definint a tu», van ser les paraules de Maite Barrera per tancar la sessió.